ହୋମ୍ » ଓଡ଼ିଶା ନ୍ୟୁଜ୍ » ଟ୍ରେଣ୍ଡିଙ୍ଗ»ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ୍ କ’ଣ? ବିଭିନ୍ନ ପ୍ରକାରର ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ୍ ବିଷୟରେ ଏଠାରେ ଜାଣନ୍ତୁ…

ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ୍ କ’ଣ? ବିଭିନ୍ନ ପ୍ରକାରର ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ୍ ବିଷୟରେ ଏଠାରେ ଜାଣନ୍ତୁ…

ସଂକ୍ଷେପରେ କହିବାକୁ ଗଲେ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡଗୁଡ଼ିକ ପ୍ରକୃତରେ କ’ଣ ଓ ସେମାନେ କିପରି କାର୍ଯ୍ୟ କରନ୍ତି । ସାଧାରଣ ଭାଷାରେ, ଏକ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ ହେଉଛି ଏକ ପ୍ରଫେସନାଲ୍ ଫଣ୍ଡ୍ ମ୍ୟାନେଜର୍ ଦ୍ୱାରା ପରିଚାଳିତ ।

ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ୍ କ’ଣ? ବିଭିନ୍ନ ପ୍ରକାରର ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ୍ ବିଷୟରେ ଏଠାରେ ଜାଣନ୍ତୁ…
ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ୍ କ’ଣ ଜାଣନ୍ତୁ
  • News18 Odia
  • Last Updated: November 16, 2021, 12:13 PM IST
  • Share this:
  • Byline Facebook
  • Byline Twitter
  • Byline Linkedin
News18 Odia Digital

ନୂଆ ଦିଲ୍ଲୀ: ବିନିଯୋଗର ଅନେକ ଉପାୟରେ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡର ସେମାନଙ୍କର ସ୍ଥାନ ଅଛି । ନିବେଶକମାନଙ୍କ ପାଇଁ ଏହା ଏକ ଉତ୍ତମ ବିକଳ୍ପ, ଯେଉଁମାନେ କମ୍ ରିସ୍କ ନେବାକୁ ଚାହାଁନ୍ତି । କିନ୍ତୁ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡକୁ ଅନେକଙ୍କ ସନ୍ଦେହରେ ଦେଖାଯାଏ । ଅନେକ ଲୋକ ଅଛନ୍ତି ଯେଉଁମାନେ ଭାବନ୍ତି ଯେ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ ବୁଝାପଡ଼େ ନାହିଁ ।

ସଂକ୍ଷେପରେ କହିବାକୁ ଗଲେ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡଗୁଡ଼ିକ ପ୍ରକୃତରେ କ’ଣ ଓ ସେମାନେ କିପରି କାର୍ଯ୍ୟ କରନ୍ତି । ସାଧାରଣ ଭାଷାରେ, ଏକ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ ହେଉଛି ଏକ ପ୍ରଫେସନାଲ୍ ଫଣ୍ଡ୍ ମ୍ୟାନେଜର୍ ଦ୍ୱାରା ପରିଚାଳିତ ଏକ ଗୋଷ୍ଠୀ କିମ୍ବା ନିବେଶକଙ୍କ ଦ୍ବାରା ଉଠାଯାଇଥିବା ଅର୍ଥର ସଂଗ୍ରହ । ସେୟାର, ବଣ୍ଡ, ସୁନା କିମ୍ବା ଏହାର କୌଣସି ମିଶ୍ରଣ କିଣିବା ପାଇଁ ପାଣ୍ଠିର ପରିଚାଳକ ସଂଗ୍ରହ କରିଥିବା ଟଙ୍କା ବିନିଯୋଗ କରନ୍ତି ।

ସାଧାରଣ ବିନିଯୋଗ ଲକ୍ଷ୍ୟ ସହିତ ନିବେଶକଙ୍କ ଗୋଷ୍ଠୀରୁ ଟଙ୍କା ସଂଗ୍ରହ କରି ଏକ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ ସୃଷ୍ଟି ହୁଏ । ଏହି ଅର୍ଥ ପରେ ଇକ୍ୱିଟି, ବଣ୍ଡ, ମନି ମାର୍କେଟ ଓ ଅନ୍ୟାନ୍ୟ ଆର୍ଥିକ ୟୁନିଟରେ ବିନିଯୋଗ କରାଯାଏ । ପ୍ରତ୍ୟେକ ନିବେଶକ ତାଙ୍କ ବିନିଯୋଗ ଅନୁଯାୟୀ ଏକକଗୁଡ଼ିକର ମାଲିକ, ଯାହା ସମୁଦାୟ ପାଣ୍ଠିର ଅଂଶ । ପାଣ୍ଠିର ନିଟ୍ ସମ୍ପତ୍ତି ମୂଲ୍ୟ (NAV) ଗଣନା କରିବା ପରେ, ଆବଶ୍ୟକ ଖର୍ଚ୍ଚ କାଟିବା ପରେ ପାଣ୍ଠିରୁ ଆୟ ଆନୁପାତିକ ଭାବରେ ନିବେଶକମାନଙ୍କୁ ବଣ୍ଟନ କରାଯାଏ ।

ବିଭିନ୍ନ ପ୍ରକାରର ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ୍

ଇକ୍ୱିଟି ପାଣ୍ଠି

ଇକ୍ୱିଟି ଫଣ୍ଡ ହେଉଛି ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ ଯାହା କମ୍ପାନୀର ସେୟାରରେ ବିନିଯୋଗ କରେ । ଦୀର୍ଘକାଳୀନ ବିନିଯୋଗ ପାଇଁ ଏହା ଏକ ଆଦର୍ଶ ଯୋଜନା । ଇକ୍ୱିଟି ପାଣ୍ଠିରେ ଅଧିକ ରିଟର୍ନ ହେବାର ସମ୍ଭାବନା ଅଧିକ ରହିଛି । ବିଭିନ୍ନ ପ୍ରକାରର ଇକ୍ୱିଟି ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ ଅଛି ।

ବଡ଼ କ୍ୟାପ୍ ପାଣ୍ଠି: ଏକ ବୃହତ କ୍ୟାପ୍ ପାଣ୍ଠି ହେଉଛି ଏକ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ ଯାହା କେବଳ ବଡ଼ ବ୍ୟବସାୟ ଚଳାଉଥିବା କମ୍ପାନୀଗୁଡ଼ିକରେ ବିନିଯୋଗ କରେ । ବୃହତ କ୍ୟାପ୍ ପାଣ୍ଠି ହେଉଛି ଯେଉଁମାନେ ଦୀର୍ଘସ୍ଥାୟୀ ରିଟର୍ନ ପ୍ରଦାନ କରନ୍ତି ।

ମିଡ୍ କ୍ୟାପ୍ ପାଣ୍ଠି: ଏକ ମିଡ୍ କ୍ୟାପ୍ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ ହେଉଛି ଏକ ପାଣ୍ଠି ଯାହା ମଧ୍ୟମ ଆକାରର କମ୍ପାନୀଗୁଡ଼ିକରେ ବିନିଯୋଗ କରେ । ବଡ଼ ଆକାରର କମ୍ପାନୀଗୁଡ଼ିକ ବଜାରର ପରିବର୍ତ୍ତନ ଦ୍ୱାରା ପ୍ରଭାବିତ ହେବାର ସମ୍ଭାବନା ଅଧିକ । ତେଣୁ, ମିଡ୍ କ୍ୟାପ୍ ପାଣ୍ଠି ଅଧିକ ରିଟର୍ନ ସହିତ କ୍ଷତି ହେବାର ସମ୍ଭାବନା ଅଧିକ ।

ଛୋଟ କ୍ୟାପ୍ ପାଣ୍ଠି: ଏକ ଛୋଟ କ୍ୟାପ୍ ପାଣ୍ଠି ହେଉଛି ଏକ ପାଣ୍ଠି ଯାହା ଛୋଟ କମ୍ପାନୀରେ ବିନିଯୋଗ କରେ । ଛୋଟ କ୍ୟାପ୍ ପାଣ୍ଠିର ଅନ୍ୟ ପାଣ୍ଠି ଅପେକ୍ଷା ଅଧିକ ରିଟର୍ନ ଓ ବିପଦ ରହିଛି ।

ମଲ୍ଟି କ୍ୟାପ୍ ପାଣ୍ଠି: ଏକ ମଲ୍ଟି କ୍ୟାପ୍ ପାଣ୍ଠି ହେଉଛି ଏକ ପାଣ୍ଠି ଯାହା ଏକ ସମୟରେ ବଡ଼, ମଧ୍ୟମ ଓ ଛୋଟ କମ୍ପାନୀରେ ବିନିଯୋଗ କରେ ।

ସେକ୍ଟର ପାଣ୍ଠି: ଏକ ସେକ୍ଟର ପାଣ୍ଠି ହେଉଛି ଏକ ପାଣ୍ଠି ଯାହା କେବଳ ଏକ ନିର୍ଦ୍ଦିଷ୍ଟ ବ୍ୟବସାୟ କ୍ଷେତ୍ର ସହିତ ଜଡ଼ିତ କମ୍ପାନୀଗୁଡିକରେ ବିନିଯୋଗ କରେ । ଉଦାହରଣ ସ୍ୱରୂପ, ଟେକ୍ନୋଲୋଜି ପାଣ୍ଠି କେବଳ ସେହି କମ୍ପାନୀଗୁଡ଼ିକରେ ବିନିଯୋଗ କରେ ଯାହା ଟେକ୍ନୋଲୋଜିରେ ବିଶେଷଜ୍ଞ ।

ଥିମେଟିକ୍ ପାଣ୍ଠି: ଥିମେଟିକ୍ ପାଣ୍ଠି ହେଉଛି ଏକ ସାଧାରଣ ଥିମ୍‌ରେ ବିନିଯୋଗ କରୁଥିବା ପାଣ୍ଠି । ଉଦାହରଣ ସ୍ୱରୂପ, ଭିତ୍ତିଭୂମି ପାଣ୍ଠି କମ୍ପାନୀଗୁଡିକରେ ବିନିଯୋଗ କରେ ଯାହା ସେହି କ୍ଷେତ୍ରର ବିକାଶରୁ ଲାଭବାନ ହୁଏ ।

ଟିକସ ସଞ୍ଚୟ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ପାଣ୍ଠି: ELSS କିମ୍ବା ଇକ୍ୱିଟି ଲିଙ୍କ୍ ହୋଇଥିବା ସେଭିଂ ସ୍କିମ୍ ହେଉଛି ଆୟକର ଅଧିନିୟମ, ୧୯୬୧ର ଧାରା ୮୦ସି ଅନୁଯାୟୀ ଏକ ଟ୍ୟାକ୍ସ ରିହାତି ଯୋଗ୍ୟ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ ସ୍କିମ୍ । ତିନି ବର୍ଷର ଲକ୍-ଇନ୍ ଅବଧି ସହିତ ଏହି ଯୋଜନାରେ ୧.୫ ଲକ୍ଷ ଟଙ୍କା ପର୍ଯ୍ୟନ୍ତ ଟିକସ ରିଲିଫ୍ ପ୍ରଦାନ କରାଯାଇଛି । ତାହା ହେଉଛି, ଯଦି ଆପଣ ELSS ଅଧୀନରେ ୫୦,୦୦୦ ଟଙ୍କା ବିନିଯୋଗ କରନ୍ତି, ତେବେ ଏହି ରାଶି ସମୁଦାୟ ଟିକସଯୋଗ୍ୟ ଆୟରୁ କଟାଯିବ । ଏହା ଆପଣଙ୍କ କର ଦାୟିତ୍ୱ ହ୍ରାସ କରିବ ।

ଇନକମ ଫଣ୍ଡ / ବଣ୍ଡ ଫଣ୍ଡ / ଫିକ୍ସଡ ଇନକମ ଫଣ୍ଡ

ସେମାନେ ସରକାରୀ ସିକ୍ୟୁରିଟି, ସରକାରୀ ବଣ୍ଡ, ବାଣିଜ୍ୟ କାଗଜପତ୍ର, ଋଣ ଛାଡ଼, ବ୍ୟାଙ୍କ ଜମା ପ୍ରମାଣପତ୍ର, ଟ୍ରେଜେରୀ ବିଲ୍ ଓ ବାଣିଜ୍ୟ କାଗଜପତ୍ର ଭଳି ସ୍ଥିର ଆୟ ସିକ୍ୟୁରିଟିରେ ବିନିଯୋଗ କରନ୍ତି । ଏଗୁଡ଼ିକ ଅପେକ୍ଷାକୃତ ସୁରକ୍ଷିତ ବିନିଯୋଗ ଯୋଜନା । ଆୟ ଉପାର୍ଜନ ପାଇଁ ଏହା ମଧ୍ୟ ଆଦର୍ଶ । ଉଦାହରଣ ହେଉଛି ତରଳ ପାଣ୍ଠି, ସ୍ୱଳ୍ପ ମିଆଦି ପାଣ୍ଠି, ଭାସମାନ ହାର ପାଣ୍ଠି, କର୍ପୋରେଟ୍ ଋଣ, ଗତିଶୀଳ ବଣ୍ଡ ଓ ଗିଲ୍ଟ ଫଣ୍ଡ ।

ହାଇବ୍ରିଡ୍ ପାଣ୍ଠି

ହାଇବ୍ରିଡ୍ ପାଣ୍ଠି ହେଉଛି ପାଣ୍ଠି ଯାହା ଇକ୍ୱିଟି ଓ ସ୍ଥିର ଆୟରେ ବିନିଯୋଗ କରେ । ତେଣୁ, ସେମାନେ ଉଚ୍ଚ ଅଭିବୃଦ୍ଧି ସମ୍ଭାବନା ଓ ରିଟର୍ନ ପ୍ରଦାନ କରନ୍ତି । ଉଦାହରଣଗୁଡ଼ିକ ହେଉଛି ଆକ୍ରୋଶମୂଳକ ସନ୍ତୁଳିତ ପାଣ୍ଠି, କନେଷ୍ଟବଳ ସନ୍ତୁଳିତ ପାଣ୍ଠି, ପେନ୍ସନ୍ ସ୍କିମ୍, ଶିଶୁ ଯୋଜନା ଓ ମାସିକ ଆୟ ଯୋଜନା ।

କେଉଁ ପ୍ରକଳ୍ପ ଆମ ପାଇଁ ସଠିକ୍ ତାହା ଆମେ କିପରି ସ୍ଥିର କରିପାରିବା?

ଯଦି ଆପଣ ଏକ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡରେ ବିନିଯୋଗ କରିବାକୁ ନିଷ୍ପତ୍ତି ନିଅନ୍ତି, ପରବର୍ତ୍ତୀ ପଦକ୍ଷେପ ହେଉଛି ଏକ ଯୋଜନା ଖୋଜିବା ଯାହା ଆପଣଙ୍କର ଲକ୍ଷ୍ୟ ସହିତ ମେଳ ଖାଉଛି । ଆପଣଙ୍କର ବିନିଯୋଗ ଲକ୍ଷ୍ୟଗୁଡିକ କ’ଣ, ଆପଣ କେତେ ଦିନ ପାଇଁ ଯୋଜନା ଆବଶ୍ୟକ କରନ୍ତି ଓ ଆପଣ ବିନିଯୋଗ ଉପରେ କେତେ ବିପଦ ନେଇପାରିବେ ତାହାର ବିସ୍ତୃତ ପରୀକ୍ଷଣ ପରେ ବିନିଯୋଗ ଯୋଜନାଗୁଡ଼ିକ ଚୟନ କରାଯିବା ଉଚିତ୍ ।

ଆପଣ ଏକ ଦୀର୍ଘକାଳୀନ ଯୋଜନା ଚାହୁଁଛନ୍ତି କି ନାହିଁ ଓ ଏହା ପାଇଁ ଏକ ଛୋଟ ବିପଦ ନେବାକୁ ଇଚ୍ଛୁକ, ଏକ ଇକ୍ୱିଟି ଫଣ୍ଡ କିମ୍ବା ଏକ ସନ୍ତୁଳିତ ପାଣ୍ଠି ଆପଣଙ୍କ ପାଇଁ ଆଦର୍ଶ ହେବ । ଯଦିଓ, ଯଦି ଆପଣ କିଛି ମାସ ପାଇଁ ଟଙ୍କା ସଞ୍ଚୟ କରିବାକୁ ଏକ ସ୍ୱଳ୍ପ ମିଆଦି ଯୋଜନା ଖୋଜୁଛନ୍ତି, ତେବେ ଏକ ତରଳ ପାଣ୍ଠି ବାଛିବା ପରାମର୍ଶଦାୟକ । ଅନ୍ୟ ପଟେ, ଯଦି ଆପଣଙ୍କର ଲକ୍ଷ୍ୟ ନିୟମିତ ଆୟ କରିବା, ତେବେ ମାସିକ ଆୟ ଯୋଜନା କିମ୍ବା ଆୟ ପାଣ୍ଠି ସର୍ବୋତ୍ତମ ବିକଳ୍ପ ହେବ ।

ବିନିଯୋଗ କରିବାକୁ ପାଣ୍ଠିର ପ୍ରକାର ଉପରେ ନିଷ୍ପତ୍ତି ନେବା ପରେ, ବିଭିନ୍ନ ସମ୍ପତ୍ତି ପରିଚାଳନା କମ୍ପାନୀ (ଏମ୍ସି) ଦ୍ବାରା ପ୍ରଦାନ କରାଯାଇଥିବା ବିଭିନ୍ନ ଯୋଜନା ମଧ୍ୟରୁ କେଉଁଟି ବିନିଯୋଗ କରିବାକୁ ସ୍ଥିର କରନ୍ତୁ । ସମ୍ପତ୍ତି ପରିଚାଳନା କମ୍ପାନୀର ଟ୍ରାକ୍ ରେକର୍ଡ, ଯୋଜନା ଯୋଗ୍ୟତା ଓ ପୋର୍ଟଫୋଲିଓ ବିବରଣୀଗୁଡିକର ବିସ୍ତୃତ ପରୀକ୍ଷଣ ପରେ ହିଁ ଏ ସମ୍ବନ୍ଧରେ ଚୂଡ଼ାନ୍ତ ନିଷ୍ପତ୍ତି ନିଆଯିବା ଉଚିତ୍ ।

ବିନିଯୋଗ କରିବାକୁ, ପ୍ରତ୍ୟେକ ନିବେଶକ ସ୍କିମ୍ ଓ ସ୍କିମ୍ ଫ୍ୟାକ୍ଟ ସିଟ୍ ପ୍ରମୁଖ ସୂଚନା ସ୍ମାରକପତ୍ରକୁ ଯତ୍ନର ସହ ପରୀକ୍ଷା କରିବା ଉଚିତ୍ । ସବିଶେଷ ତଥ୍ୟ ପାଇଁ ଆପଣ ସ୍କିମ୍ ସୂଚନା ଡକ୍ୟୁମେଣ୍ଟ୍ ମଧ୍ୟ ଯାଞ୍ଚ କରିପାରିବେ । ଏହି ସମସ୍ତ ଡକ୍ୟୁମେଣ୍ଟ୍ ପ୍ରତ୍ୟେକ ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡର ୱେବସାଇଟରେ ଉପଲବ୍ଧ ।

ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡର ଲାଭ କ’ଣ?

ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡର ମୁଖ୍ୟ ଲାଭ ହେଉଛି ନିବେଶର ବିବିଧକରଣ । ବିଭିନ୍ନ ସମ୍ପତ୍ତିରେ ଟଙ୍କା ବିନିଯୋଗ କରି, ଏକ ନିର୍ଦ୍ଦିଷ୍ଟ ସମ୍ପତ୍ତି ସହିତ ଜଡ଼ିତ ସମ୍ଭାବ୍ୟ କ୍ଷତି ଅନ୍ୟ ସମ୍ପତ୍ତି ଦ୍ୱାରା ବନ୍ଦ ହୋଇପାରେ ।

ବ୍ୟକ୍ତିଗତ ଅଂଶୀଦାର କିଣିବା ଉପରେ ବିସ୍ତୃତ ଅନୁସନ୍ଧାନ କରିବାକୁ ଅନେକ ନିବେଶକଙ୍କ ପାଖରେ ସମୟ ନାହିଁ । ଏହିପରି ଲୋକଙ୍କ ପାଇଁ, ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ ମାଧ୍ୟମରେ ଉପଲବ୍ଧ ବୃତ୍ତିଗତ ପରିଚାଳନା ସେବା ଅତ୍ୟନ୍ତ ଉପଯୋଗୀ ହୋଇପାରେ । କିଛି ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡ ଟ୍ୟାକ୍ସ ରିହାତି ଯୋଗ୍ୟ ନିବେଶକଙ୍କୁ ଆକର୍ଷିତ କରିବାରେ ଏକ ଗୁରୁତ୍ୱପୂର୍ଣ୍ଣ କାରଣ ।

ମ୍ୟୁଚୁଆଲ୍ ଫଣ୍ଡରେ ବିନିଯୋଗ କରିବା ଅତ୍ୟନ୍ତ ସହଜ । ଅନଲାଇନ୍ କିମ୍ବା ଅଫଲାଇନରେ ନିବେଶ କରାଯାଇପାରିବ । ସମ୍ପତ୍ତି ପରିଚାଳନା କମ୍ପାନୀର ୱେବସାଇଟ୍ ପରିଦର୍ଶନ କରି ଆବଶ୍ୟକ ଡକ୍ୟୁମେଣ୍ଟ୍ ଦାଖଲ କରି ଆପଣ ବିନିଯୋଗ ଆରମ୍ଭ କରିପାରିବେ । ବିକଳ୍ପ ଭାବରେ, ଡକ୍ୟୁମେଣ୍ଟଗୁଡିକ ସମ୍ପତ୍ତି ପରିଚାଳନା କମ୍ପାନୀ କାର୍ଯ୍ୟାଳୟରେ ସିଧାସଳଖ ଦାଖଲ କରାଯାଇପାରିବ ।
Published by: Lipina Das
First published: November 16, 2021, 12:13 PM IST